Для потребностей в структурировании и корпоративном управлении
Холдинговые компании и компании специального назначения (special purpose vehicles, SPV)
Краткий ответ
Холдинговая компания или SPV это пассивная структура, используемая для владения активами или долями участия и для их защиты от операционных рисков. Это не операционная компания: например, ADGM заявляет, что SPV являются пассивными компаниями, которым требуется соответствующая связь (qualifying nexus), которые не могут вести операционную деятельность или нанимать персонал и, как правило, требуют лицензированного поставщика корпоративных услуг (corporate service provider).
Холдинговые структуры используются для владения акциями и долями, разделения активов, совместных предприятий и соглашений с инвесторами. Они фиксируют, кто чем владеет и что контролирует. Сами по себе они не создают налогового результата или конфиденциальности.
Каждый запрос здесь рассматривается старшим специалистом по структурированию, и мы ожидаем работать совместно с вашими юристами и налоговыми консультантами, а не вместо них.
Краткий обзор
- Предварительная стоимость
- Стоимость включена в ваш план учреждения: каждая составляющая указана отдельно.
- Что включено
- Сессия по определению объема работ по структурированию для руководителей.
- Документированная цель, связь и требования к управлению.
- Сравнение вариантов ADGM SPV, DIFC, RAK ICC и свободной зоны (free zone) с учётом вашей цели, активов и сторон.
Это для вас, если
- Вы владеете долями в одной или нескольких операционных компаниях и хотите, чтобы они удерживались отдельно.
- Вы готовитесь к инвестициям, совместному предприятию или договоренности о семейном управлении.
- Вам требуется SPV для владения конкретным активом с четким разделением ответственности (ring-fencing).
- У вас уже есть консультанты, которые рассмотрят структуру вместе с нами.
Это может быть не самый подходящий путь, если
- Вы хотите, чтобы SPV занимался торговлей, выставлял счета клиентам или нанимал персонал.
- Основная цель анонимность или избежание раскрытия информации.
- Вы ожидаете, что сама структура принесет налоговый результат.
- Вы создаёте свой первый операционный бизнес. Сначала создайте операционное юридическое лицо, а затем добавьте холдинговую структуру, если этого потребуют обстоятельства.
Краткий обзор
- Предварительная стоимость
- Стоимость включена в ваш план учреждения: каждая составляющая указана отдельно.
- Что включено
- Сессия по определению объема работ по структурированию для руководителей.
- Документированная цель, связь и требования к управлению.
- Сравнение вариантов ADGM SPV, DIFC, RAK ICC и свободной зоны (free zone) с учётом вашей цели, активов и сторон.
Что входит в эту услугу
- Сессия по определению объема работ по структурированию для руководителей.
- Документированная цель, связь и требования к управлению.
- Сравнение вариантов ADGM SPV, DIFC, RAK ICC и свободной зоны (free zone) с учётом вашей цели, активов и сторон.
- Координация с вашими юридическими и налоговыми консультантами.
- Координация инкорпорации с лицензированным поставщиком корпоративных услуг, где это требуется.
- Текущее управление и календарь продлений.
Что не входит
- Юридические или налоговые заключения, гарантии защиты активов или заявления о льготах по договорам.
- Любая структура, предназначенная для сокрытия бенефициарного владения.
- Торговля, выставление счетов или трудоустройство через пассивное юридическое лицо (passive vehicle).
- Инвестиционные консультации или услуги по оценке.
Процесс
Как работа организована по этапам
У каждого этапа свои зависимости (одобрения видов деятельности, легализация документов, рассмотрение органами власти и проверка банком), и о ходе работы мы сообщаем по каждому из них, а не по одной общей дате.
- 01
Определение объема работ (Scoping)
Цель, активы, стороны и роли консультантов задокументированы.
- 02
Обоснование (Feasibility)
Проверены связи (nexus), условия режима и требования к управлению.
- 03
Проверка консультантом (Adviser review)
Письменное описание объема работ предоставлено вашим юридическим и налоговым консультантам.
Предпочитаете начать с письменного обращения? Отправьте детали через контактную форму.
Начните с оценки структуры
На начальной консультации вы получите резюме решения на понятном языке, список необходимых документов и дальнейшие действия в вашей ситуации. Текущие цифры подтверждаются в пределах вашего сравнения маршрутов, проверенного консультантом.
Факторы принятия решений
Что на самом деле определяет ваш путь
Консультант прорабатывает эти факторы с вами, прежде чем будет рекомендована какая-либо структура. Каждый из них может изменить лицензию, эмират или free zone, распределение виз и вопросы банковского обслуживания.
Предварительные вопросы перед рассмотрением маршрута холдинговой компании или SPV.
Цель
- Что мы оцениваем
- Владение акциями, владение активами, совместное предприятие или SPV для инвесторов
- Почему это важно
- Если цель связана с торговлей, выставлением счетов или наймом, пассивная структура исключается, и необходимо операционное юридическое лицо
Nexus
- Что мы оцениваем
- Связь с ОАЭ, соответствующей юрисдикцией или ССАГПЗ (GCC)
- Почему это важно
- Для SPV в ADGM требуется квалифицирующая связь, поэтому её необходимо подтвердить до учреждения
Активы
- Что мы оцениваем
- Акции, недвижимость, интеллектуальная собственность или дебиторская задолженность
- Почему это важно
- Акции, недвижимость, интеллектуальная собственность и дебиторская задолженность подтверждаются и регистрируются по-разному, поэтому именно актив определяет режим и необходимые подачи документов
Управление
- Что мы оцениваем
- Директора, акционеры, решения и отчетность
- Почему это важно
- Структуре без сотрудников всё равно нужны директора, решения акционеров и документация, а также лицо, назначенное для их ведения
Поставщик услуг
- Что мы оцениваем
- Требуется ли лицензированный поставщик корпоративных услуг
- Почему это важно
- В ADGM для SPV, не относящегося к освобождённым, как правило, требуется корпоративный поставщик услуг, лицензированный ADGM, то есть сторона, которую нужно назначить до учреждения компании
Консультанты
- Что мы оцениваем
- Ваши юридические и налоговые консультанты и их компетенция
- Почему это важно
- Юридические и налоговые консультации определяют цепочку владения акциями, поэтому они должны быть получены до учреждения компании, а не после
| Фактор | Что мы оцениваем | Почему это важно |
|---|---|---|
| Цель | Владение акциями, владение активами, совместное предприятие или SPV для инвесторов | Если цель связана с торговлей, выставлением счетов или наймом, пассивная структура исключается, и необходимо операционное юридическое лицо |
| Nexus | Связь с ОАЭ, соответствующей юрисдикцией или ССАГПЗ (GCC) | Для SPV в ADGM требуется квалифицирующая связь, поэтому её необходимо подтвердить до учреждения |
| Активы | Акции, недвижимость, интеллектуальная собственность или дебиторская задолженность | Акции, недвижимость, интеллектуальная собственность и дебиторская задолженность подтверждаются и регистрируются по-разному, поэтому именно актив определяет режим и необходимые подачи документов |
| Управление | Директора, акционеры, решения и отчетность | Структуре без сотрудников всё равно нужны директора, решения акционеров и документация, а также лицо, назначенное для их ведения |
| Поставщик услуг | Требуется ли лицензированный поставщик корпоративных услуг | В ADGM для SPV, не относящегося к освобождённым, как правило, требуется корпоративный поставщик услуг, лицензированный ADGM, то есть сторона, которую нужно назначить до учреждения компании |
| Консультанты | Ваши юридические и налоговые консультанты и их компетенция | Юридические и налоговые консультации определяют цепочку владения акциями, поэтому они должны быть получены до учреждения компании, а не после |
Возможные направления
Категории структуры, которые оценит советник
Это темы для оценки, а не рекомендации. Правильный ответ зависит от вашей деятельности, клиентов, структуры собственности, команды, потребностей в рабочем пространстве, а также требований регулятора или банка.
ADGM SPV
Режим пассивных транспортных средств с требованиями к связи и, для необлагаемых транспортных средств, корпоративным поставщиком услуг, лицензированным ADGM.
Структуры DIFC
DIFC описывает пассивные структуры предписанных компаний и SPV с их собственными условиями.
Компания или фонд RAK ICC
RAK ICC администрирует холдинговые компании и фонды, используемые для владения акциями и планирования преемственности.
Холдинговая компания в свободной зоне (free zone)
Только если правила органа этой свободной зоны (free zone) позволяют юридическому лицу владеть акциями. Проверьте разрешённые виды деятельности по лицензии, прежде чем исходить из того, что это возможно.
Операционная компания плюс холдинг
Холдинговая компания владеет акциями отдельной операционной компании, поэтому торговые обязательства находятся в операционном юридическом лице, а владение расположено выше него.
Без новой структуры
Если цель состоит в более чётком распределении полномочий по принятию решений или в ведении документации, то соглашения акционеров и решения совета директоров в существующем юридическом лице могут решить задачу без новой структуры.
Каждый путь планируется исходя из того, как бизнес будет фактически работать в UAE.
Рабочие примеры
Актив, вокруг которого обычно строится структура
Недвижимость и токенизированные активы поднимают приведённые ниже вопросы владения: когда компания зарабатывает свои затраты, кто может владеть правом собственности, что происходит в случае смерти и под какой режим подпадает токен.
Когда имеет смысл владеть дубайской недвижимостью через компанию
Узкие случаи, когда компания покрывает собственные расходы.
Какие компании могут владеть недвижимостью в Дубае
На что отвечает закон и что решает практика регистрации.
Что происходит с вашей дубайской недвижимостью, когда вы умираете
Почему право переходит на процесс в ОАЭ, а не на иностранное завещание.
Токенизация активов не создает новый регуляторный режим
Режим учитывает характеристики токена, а не его ярлык.
После получения лицензии
Что ещё может понадобиться
Четыре услуги, о которых в этой ситуации чаще всего спрашивают основатели, каждая на отдельной странице.
Визы и услуги PRO
Резидентские визы для владельцев, сотрудников и членов семей, а также трудовые файлы MOHRE, медицинские осмотры и продление Emirates ID, которые поддерживают лицензию и её людей в надлежащем порядке. Визы по спонсорству действуют 1, 2 или 3 года; одобрение остаётся за органом.
→Открытие банковского счёта в ОАЭ
Банковское досье, выстроенное вокруг структуры собственности, деятельности и ожидаемых операций и подобранное под банк, чья склонность к риску подходит вашему профилю. Одобрение и сроки определяет только банк.
→Бухгалтерия и налоги
Ежемесячное бухгалтерское сопровождение, декларации по НДС и корпоративному налогу, годовая отчётность и обязательный аудит, подписанный зарегистрированным аудитором.
→Юридические услуги
Договоры, корпоративные документы, споры и регуляторные вопросы с консультациями юристов, имеющих право практики в ОАЭ и названных в письме об оказании услуг.
→
Следующее решение
Похожие материалы
Вопросы
Часто задаваемые вопросы
- Для чего используется SPV?
- Обычно для хранения акций или конкретного актива и его отделения (ring-fence) от операционных обязательств. ADGM описывает SPV как пассивные юридические лица с требованиями к связям (nexus requirements), которые не могут вести операционную деятельность или нанимать персонал.
- Может ли SPV торговать или выставлять счета клиентам?
- Нет. Если вам нужно торговать, выставлять счета или нанимать людей, вам нужна операционная компания. Пассивное юридическое лицо (passive vehicle) для этого не подходит.
- Нужен ли мне корпоративный поставщик услуг?
- В ADGM SPV, не относящийся к освобождённым, как правило, обязан пользоваться услугами корпоративного поставщика услуг, лицензированного ADGM. Другие режимы устанавливают собственные правила, которые мы сверяем с вашими обстоятельствами на этапе оценки осуществимости.
- Снизит ли холдинговая компания мой налог?
- Сама по себе нет. Холдинговая компания не меняет того, какие правила корпоративного налога ОАЭ и правила вашей страны происхождения применяются к вам. Это зависит от ваших обстоятельств, и вашему налоговому консультанту следует подтвердить позицию до учреждения компании.
- Это конфиденциально?
- Применяются реестры и обязательства по раскрытию информации, а сведения о бенефициарном владении собираются регулирующими органами и банками. Мы не предлагаем анонимность.
Источники
- ADGM: структуры специального назначения (SPV)
- DIFC: структуры
- RAK ICC: общая информация
Нормативные акты, сборы и критерии отбора могут меняться. Каждое регуляторное заявление перепроверяется перед публикацией и датируется выше.
Юридические примечания и объем
Velarozone предоставляет координацию по созданию и обеспечению операционной готовности. Эта страница содержит общую информацию и не является юридической, налоговой, иммиграционной или банковской консультацией.
Пассивное юридическое лицо (passive vehicle) не может использоваться в качестве операционной компании, платежного агрегатора или автоматического налогового решения.
Снятие с регистрации по корпоративному налогу и VAT в ОАЭ зависит от конкретных обстоятельств, в том числе от того, находятся ли декларации и обязательства в актуальном состоянии. Также могут применяться обязательства в Вашей стране происхождения. Мы координируем работу с Вашим налоговым консультантом и не даём налогового заключения.