Для бізнесів у сфері платежів, кредитування, управління капіталом, грошових переказів та BNPL
Фінтех в ОАЕ: ліцензія, банк і платежі вирішуються разом
Коротка відповідь
Фінтех-компанії в ОАЕ потрібна ліцензія від регулятора, у периметр повноважень якого потрапляє її діяльність, і це визначає регулятор, а не Velarozone. Платіжні послуги ліцензує Центральний банк ОАЕ (Central Bank of the UAE) відповідно до Регламенту про роздрібні платіжні послуги та карткові схеми (Retail Payment Services and Card Schemes Regulation) за категоріями від I до IV, з початковим капіталом від AED 100,000 до AED 3 млн. Діяльність з цінними паперами та управління активами належить до компетенції SCA, DFSA у DIFC або FSRA в ADGM, а віртуальні активи належать до компетенції VARA. Далі рух коштів визначає структуру, юрисдикцію та те, який банк і який еквайр (acquirer) прийме бізнес, тому ми оцінюємо діяльність, готуємо бізнес-план, програму AML і політики та координуємо заявки на ліцензію, у банк і на платіжні послуги разом.
Бізнес у сфері платежів, кредитування, управління активами, переказів або BNPL починається з меж регулювання: яка з його діяльностей регулюється і ким. Central Bank of the UAE ліцензує роздрібні платіжні послуги, засоби збереженої вартості, обмінну діяльність, фінансові компанії та краудфандинг на основі позик і веде перелік типів ліцензій у публічному реєстрі. Securities and Commodities Authority, DFSA у DIFC і FSRA в ADGM ліцензують інвестиційну діяльність та управління активами, а VARA ліцензує віртуальні активи. Продукт, що перебуває на перетині двох із них, може підпадати під більш ніж одного регулятора або жодного, залежно від того, чи кошти клієнтів і надання кредиту містяться всередині нього, чи в окремо ліцензованій установі, і це рішення ухвалює регулятор. Регуляторний консалтинг зіставляє діяльність із межами кожного регулятора до вибору юрисдикції чи ліцензії.
Коли з периметром ясно, решту визначає операційна модель. За платіжним регулюванням Центрального банку провайдер може утримувати кошти клієнтів лише доти, доки вони перебувають у русі, а строк розрахунку визначає порядок їх збереження (safeguarding). Кошти, розраховані протягом 24 годин, мають бути відокремлені та захищені від вимог інших кредиторів провайдера. Кошти, розраховані пізніше ніж через 24 години, потребують обмеженого ескроу-рахунку (escrow account) в банку, покриття від страховика або банку поза групою, або обох варіантів. Місячний обсяг платежів визначає капітал, причому межею є AED 10 млн на місяць. Банк оцінює ці потоки та механізм збереження коштів разом з категорією ліцензії, перш ніж відкрити розрахунковий рахунок, а еквайр оцінює ту саму справу, перш ніж підключити спосіб оплати. Ліцензія, обрана до відповіді на ці запитання, може не пройти банківську перевірку.
Загальний огляд
- Орієнтовна вартість
- Збори регулятора, якщо вони є, належать регулятору; плата за послуги Velarozone за оцінку меж регулювання, документацію та координацію деталізована у Вашому листі-угоді про умови надання послуг (engagement letter). Стартовий капітал для платіжної ліцензії Central Bank є окремою вимогою, що встановлюється за категорією, і має бути наявний на момент видачі ліцензії.
- Терміни
- Оцінка меж регулювання займає дні; документація та програма AML забирають стільки часу, скільки потребує справжня розробка; розгляд регулятора, банку та еквайра відбуваються кожен у власному темпі. Central Bank заохочує керівництво зустрітися з його Licensing Division до подання офіційної заяви, тож ця зустріч передує поданню.
- Що входить
- Діяльність, оцінена відносно периметру правильного регулятора
- Бізнес-план, фінансова модель і програма AML, підготовлені разом
- Банківське та еквайрингове досьє, скоординоване з ліцензією
Це для вас, якщо
- Ви керуєте або запускаєте бізнес у сфері платежів, кредитування, управління капіталом, грошових переказів чи купівлі-з-відтермінуванням-оплати в ОАЕ або розширюєтеся туди.
- Ви ще не впевнені, під яким регулятором перебуває ваша діяльність, і чи потрібна їй ліцензія взагалі.
- Вам потрібні банк і еквайр, які справді приймуть бізнес, а не лише ліцензія, яку видають.
- Ви хочете, щоб програма AML, посади з комплаєнсу та документація були готові до того, як регулятор їх запитає.
Це може бути невірним шляхом, якщо
- У вас уже є ліцензія регулятора, і потрібне лише наступне звичайне подання документів; це вже вужче завдання з комплаєнсу.
- Ви хочете обрати юрисдикцію через її вартість до того, як діяльність було оцінено відносно периметру регулятора.
- Ви очікуєте, що погодження регулятора, готовність банку чи ціни еквайра будуть обіцяні наперед.
Загальний огляд
- Орієнтовна вартість
- Збори регулятора, якщо вони є, належать регулятору; плата за послуги Velarozone за оцінку меж регулювання, документацію та координацію деталізована у Вашому листі-угоді про умови надання послуг (engagement letter). Стартовий капітал для платіжної ліцензії Central Bank є окремою вимогою, що встановлюється за категорією, і має бути наявний на момент видачі ліцензії.
- Терміни
- Оцінка меж регулювання займає дні; документація та програма AML забирають стільки часу, скільки потребує справжня розробка; розгляд регулятора, банку та еквайра відбуваються кожен у власному темпі. Central Bank заохочує керівництво зустрітися з його Licensing Division до подання офіційної заяви, тож ця зустріч передує поданню.
- Що входить
- Діяльність, оцінена відносно периметру правильного регулятора
- Бізнес-план, фінансова модель і програма AML, підготовлені разом
- Банківське та еквайрингове досьє, скоординоване з ліцензією
Що включає ця послуга
- Діяльність, оцінена щодо периметрів Центрального банку, Управління з цінних паперів і товарів (Securities and Commodities Authority), DFSA, FSRA та VARA, до вибору юрисдикції чи ліцензії.
- Операційна модель і грошові потоки відображені так, щоб структура та категорія ліцензії відповідали тому, як бізнес справді переміщує кошти.
- Бізнес-план, фінансова модель і політики, потрібні для заяви на ліцензію, підготовлені через послугу бізнес-плани та документація.
- Програма AML розроблена, а ролі з комплаєнсу (MLRO, комплаєнс-офіцер, ризики й аудит, де це потрібно) визначені та забезпечені ресурсами, із підтвердженням джерела статків і коштів через джерело статків і коштів там, де цього вимагає регулятор або банк. Для платіжної ліцензії Central Bank це включає джерело коштів, що формують стартовий капітал.
- Банківське та еквайрингове досьє, побудоване навколо потоків і механізму захисту коштів; якщо діяльність стосується віртуальних активів, те саме досьє охоплює регуляторну базу VARA для віртуальних активів.
Що вона не включає
- Рішення регулятора щодо категорії ліцензії, умов, пов'язаних із нею, чи строків.
- Рішення банку чи еквайра, його ціноутворення, або конкретна назва банку чи еквайра наперед.
- Юридичне складання форм заяви регулятора та юридичні висновки щодо закону надходять від ліцензованої юридичної фірми, яку ми координуємо. Це включає юридичний висновок щодо платіжних токенів, який Central Bank вимагає із заявою категорії I.
Процес
Як працює послідовність робіт
Кожен етап має власні залежності (погодження видів діяльності, легалізація документів, розгляд органами влади та перевірка банком), і ми звітуємо про перебіг щодо них, а не щодо однієї загальної дати.
- 01
Периметр
Діяльність, оцінена відносно периметру кожного регулятора; питання ліцензії вирішується перш за все.
- 02
Операційна модель
Грошові потоки, клієнтська база та очікувані обсяги, відображені для визначення структури та юрисдикції.
- 03
Документація та AML
Бізнес-план, фінансова модель, політики та програма AML, складені разом.
Власність також розподілена між групою компаній, кількома акціонерами чи холдинговою структурою? Сторінка про складну структуру власності охоплює це питання.
Віддаєте перевагу почати з письмового спілкування? Надіслати деталі через контактну форму.
Розпочніть з оцінки структури
На початковій консультації ви отримаєте резюме рішень простою мовою, список підготовки документів та наступні дії для вашої ситуації. Поточні цифри підтверджуються в рамках порівняння шляхів, яке переглянуто вашим консультантом.
Спочатку периметр
Де перебуває діяльність фінтех-компанії, і що це визначає
Регулятор визначає периметр; усе нижче випливає з того, де в ньому опиняється діяльність.
Що регулятор чи банк запитують у фінтех-компанії, і що готується для кожного з них.
Периметр
- Що запитує регулятор чи банк
- Чи потребує діяльність ліцензії та від якого регулятора: Central Bank, SCA, DFSA, FSRA чи VARA. У Central Bank до якої з категорій від I до IV належать послуги.
- Що ми готуємо
- Діяльність, оцінена відносно периметру кожного регулятора ще до вибору юрисдикції
Операційна модель
- Що запитує регулятор чи банк
- Хто тримає кошти клієнтів між етапами і як довго: Central Bank встановлює різні вимоги до захисту коштів для розрахунку протягом 24 годин і після 24 годин.
- Що ми готуємо
- Схема руху коштів із часом розрахунку, щоб категорія ліцензії та механізм відокремлення чи ескроу (escrow) їй відповідали.
Структура та юрисдикція
- Що запитує регулятор чи банк
- Чи відповідають правова форма та обрана юрисдикція діяльності й капіталу, який вона потребує: Центральний банк ліцензує компанію, засновану в ОАЕ відповідно до Закону про комерційні компанії (Commercial Companies law), з початковим капіталом від AED 100,000 до AED 3 млн залежно від категорії.
- Що ми готуємо
- Структура та юрисдикція, обрані відповідно до діяльності та категорії капіталу, а не до найнижчої плати, із задокументованим джерелом коштів стартового капіталу.
Банківське обслуговування та платежі
- Що запитує регулятор чи банк
- Чи може банк вести рахунок для розрахунків, і чи може еквайр увімкнути спосіб оплати, який передбачає ліцензія
- Що ми готуємо
- Банківське та еквайрингове досьє, побудоване навколо потоків, механізму захисту коштів і ліцензії
Посади з AML та комплаєнсу
- Що запитує регулятор чи банк
- Чи є оцінка ризиків, програма та призначена посадова особа, яких визнає регулятор
- Що ми готуємо
- Програма AML складена, а посади з комплаєнсу визначені до подання заяви
Документація
- Що запитує регулятор чи банк
- Чи підтримують бізнес-план і фінансова модель те, що заявляє заява. За відсутності даних про транзакції Central Bank визначає рівень капіталу за їхніми прогнозами.
- Що ми готуємо
- Бізнес-план, фінансова модель і політики, підготовлені для заяви, із прогнозами обсягів, які витримають рівень капіталу, що запитується.
| Запитання | Що запитує регулятор чи банк | Що ми готуємо |
|---|---|---|
| Периметр | Чи потребує діяльність ліцензії та від якого регулятора: Central Bank, SCA, DFSA, FSRA чи VARA. У Central Bank до якої з категорій від I до IV належать послуги. | Діяльність, оцінена відносно периметру кожного регулятора ще до вибору юрисдикції |
| Операційна модель | Хто тримає кошти клієнтів між етапами і як довго: Central Bank встановлює різні вимоги до захисту коштів для розрахунку протягом 24 годин і після 24 годин. | Схема руху коштів із часом розрахунку, щоб категорія ліцензії та механізм відокремлення чи ескроу (escrow) їй відповідали. |
| Структура та юрисдикція | Чи відповідають правова форма та обрана юрисдикція діяльності й капіталу, який вона потребує: Центральний банк ліцензує компанію, засновану в ОАЕ відповідно до Закону про комерційні компанії (Commercial Companies law), з початковим капіталом від AED 100,000 до AED 3 млн залежно від категорії. | Структура та юрисдикція, обрані відповідно до діяльності та категорії капіталу, а не до найнижчої плати, із задокументованим джерелом коштів стартового капіталу. |
| Банківське обслуговування та платежі | Чи може банк вести рахунок для розрахунків, і чи може еквайр увімкнути спосіб оплати, який передбачає ліцензія | Банківське та еквайрингове досьє, побудоване навколо потоків, механізму захисту коштів і ліцензії |
| Посади з AML та комплаєнсу | Чи є оцінка ризиків, програма та призначена посадова особа, яких визнає регулятор | Програма AML складена, а посади з комплаєнсу визначені до подання заяви |
| Документація | Чи підтримують бізнес-план і фінансова модель те, що заявляє заява. За відсутності даних про транзакції Central Bank визначає рівень капіталу за їхніми прогнозами. | Бізнес-план, фінансова модель і політики, підготовлені для заяви, із прогнозами обсягів, які витримають рівень капіталу, що запитується. |
Послуга
Регуляторний консалтинг і часткові ролі
Як проводяться оцінка меж регулювання, ліцензійний консалтинг і програма AML, і які ролі з комплаєнсу регульований бізнес може залучити на часткову зайнятість.
Див. консультаційну послугу
Кожен шлях планується з урахуванням того, як бізнес фактично функціонуватиме в ОАЕ.
Після отримання ліцензії
Що ще може вам знадобитися
Чотири послуги, про які найчастіше запитують засновники в цій ситуації далі, кожна на окремій сторінці.
Візи та послуги PRO
Візи резидента для власників, працівників і родини, а також трудові файли MOHRE, медичні огляди та продовження Emirates ID, що підтримують ліцензію та її людей у належному стані. Віза за спонсорством діє 1, 2 або 3 роки; схвалення залишається за органом.
→Відкриття банківського рахунку в ОАЕ
Банківське досьє, побудоване навколо структури власності, діяльності та очікуваних операцій і підібране під банк, чия схильність до ризику відповідає вашому профілю. Схвалення та строки визначає лише банк.
→Бухгалтерія та податки
Щомісячне бухгалтерське супроводження, декларації з ПДВ і корпоративного податку, річна звітність та обов'язковий аудит, підписаний зареєстрованим аудитором.
→Юридичні послуги
Договори, корпоративні документи, спори та регуляторні питання з консультаціями юристів, які мають право практики в ОАЕ й названі в листі про надання послуг.
→
Запитання
Часті питання
- Чи вирішує Velarozone, якого регулятора потребує моя фінтех-компанія?
- Ні. Кожен регулятор, чи то Central Bank of the UAE, Securities and Commodities Authority, DFSA, FSRA чи VARA, публікує власні межі. Central Bank, наприклад, поділяє платіжні послуги на категорії від I до IV. Ми зіставляємо діяльність із межами кожного регулятора й повідомляємо, де вона, імовірно, опиняється, до вибору будь-якої юрисдикції чи ліцензії.
- Чи можу я обрати найдешевшу юрисдикцію, а регуляторне питання вирішити пізніше?
- Не без ризику. Діяльність визначає, який регулятор застосовується і в яких юрисдикціях він ліцензує. Платіжна ліцензія Central Bank, наприклад, надається компанії, зареєстрованій в ОАЕ відповідно до Федерального закону № 2 від 2015 року про торгові компанії, зі стартовим капіталом, що встановлюється за категорією. Юрисдикція, обрана першою й узгоджена з діяльністю згодом, зазвичай і є тією, яку доводиться згортати.
- Чи відкриє банк рахунок, щойно у мене буде ліцензія?
- Ліцензія необхідна, але недостатня. Банк читає категорію ліцензії разом із грошовими потоками та механізмом захисту коштів і визначає власну готовність працювати з діяльністю. Якщо постачальник проводить розрахунок після 24 годин, самі правила Central Bank вимагають ескроу-рахунок (escrow) у банку або покриття від страховика чи банку поза групою. Ми складаємо цей файл разом із заявою на ліцензію, а не після неї.
- Чи потрібен мені комплаєнс-офіцер із першого дня?
- Більшість регуляторів очікують призначеної особи, MLRO, комплаєнс-офіцера або обох, на момент ліцензування, а не доданих пізніше. Для платіжної ліцензії Central Bank законом про AML є Федеральний указ-закон № (20) від 2018 року з Постановою Кабінету міністрів № (10) від 2019 року. Ми визначаємо, які ролі потрібні діяльності, і забезпечуємо їх ресурсами, зокрема на часткову зайнятість, до подання заяви.
- Що робити, якщо мій продукт стосується віртуальних активів, а також фіатних платежів?
- Тоді можуть застосовуватися межі більш ніж одного регулятора. Рамки VARA діють поруч із будь-яким органом, що ліцензує фіатну сторону, а Central Bank окремо ліцензує Payment Token Services, які покриває лише ліцензія категорії I. Заявник категорії I подає перелік своїх платіжних токенів і юридичний висновок щодо них. Ми читаємо межі разом, а не розглядаємо функцію віртуальних активів як другорядну.
Джерела
- Central Bank of the UAE, регулятор банківської системи та платежів в ОАЕ
- Securities and Commodities Authority (SCA)
- DFSA, Dubai Financial Services Authority (DIFC)
- FSRA, Financial Services Regulatory Authority (ADGM)
- Регуляторний орган з віртуальних активів (VARA)
- Керівництво щодо структури AML/CFT ОАЕ
Нормативні акти, збори та критерії відповідності можуть змінюватися. Кожна регулятивна заява повторно перевіряється перед публікацією та датується вище.
Юридичні примітки та обсяг
Velarozone забезпечує координацію з питань створення та готовності до експлуатації. Ця сторінка містить загальну інформацію, а не юридичні, податкові, імміграційні або банківські консультації.
Загальна інформація, взята з CBUAE Rulebook, зокрема з Retail Payment Services and Card Schemes Regulation (C 15/2021), та Постанови Кабінету Міністрів № (134) 2025 року в опублікованому вигляді; вона не є юридичною чи податковою консультацією. Правила й настанови змінюються, тому перед поданням перевірте чинний текст і власні вимоги кожної установи.
Які види діяльності регулюються, яким органом і на яких умовах, вирішує регулятор; ніщо тут не стверджує категорії ліцензії чи схвалення, яких він не опублікував і не ухвалив. Кошти клієнтів, які захищає фінтех, зберігаються за правилами відповідного регулятора: згідно з платіжним регулюванням Central Bank це означає відокремлення або ескроу-рахунок (escrow), страхування чи банківську гарантію там, де розрахунок триває довше 24 годин. Velarozone оцінює, готує та координує, і сама не має ліцензії на платежі, кредитування чи віртуальні активи.