Qualifying Group Relief vs Business Restructuring Relief negli Emirati Arabi Uniti

La FTA amministra entrambe le agevolazioni ai sensi della stessa legge e decide, in sede di verifica, se un trasferimento specifico sia ammissibile; non esiste un ente regolatore separato né un'autorizzazione specifica di settore. La Qualifying Group Relief chiede se due società sono collegate abbastanza strettamente, in termini di proprietà, perché un trasferimento interno di un singolo bene o di una singola passività non debba generare una plusvalenza imponibile. La Business Restructuring Relief chiede se un'intera attività, o una parte davvero indipendente di essa, sia passata a un nuovo proprietario in cambio di azioni anziché di denaro, nell'ambito di una vera riorganizzazione e non di una vendita travestita da tale. Scegliere l'etichetta sbagliata non cambia le condizioni applicabili; ritarda soltanto il momento in cui si scopre la discordanza, di solito alla presentazione o in una verifica successiva. I professionisti dell'insolvenza seguono una via giudiziaria diversa, illustrata nella guida alla pratica di insolvenza.

Entrambe le agevolazioni richiedono che le parti siano taxable person che non siano Exempt Person né Qualifying free zone Person, e la Law prevede condizioni specifiche per ciascuna via. Per la Qualifying Group Relief, le società devono trovarsi all'interno di un vincolo di proprietà comune pari ad almeno il 75% di proprietà diretta o indiretta (una società che detiene almeno il 75% dell'altra, oppure un terzo che detiene almeno il 75% di ciascuna), un test diverso dalla soglia di proprietà del 95% utilizzata per costituire un Tax Group ai fini della imposta sulle società, e l'attività o la passività deve essere trasferita senza un corrispettivo tale da far apparire il trasferimento come una vendita a condizioni di mercato (arm's-length). Per la Business Restructuring Relief, il trasferimento deve riguardare un'intera azienda o una parte autonoma di essa, non una singola attività isolata; il corrispettivo deve consistere in azioni, o in una partecipazione equivalente, e non in denaro; e la ristrutturazione deve essere effettuata per valide ragioni commerciali che riflettano l'effettiva situazione economica del gruppo, non per una ragione costruita ad hoc per adattarsi all'agevolazione. Nessuna delle due agevolazioni viene concessa automaticamente su richiesta; ciascuna è una pretesa che il contribuente formula e che la FTA può verificare in un secondo momento.

Ciò che passa di mano è il primo elemento che una banca, un revisore o la FTA verificano. La Business Restructuring Relief funziona solo se il corrispettivo consiste in azioni; il denaro o un'altra attività corrisposti insieme devono essere contabilizzati separatamente, e un revisore si aspetterà una valutazione a sostegno dell'assegnazione delle azioni. La Qualifying Group Relief non prevede un corrispettivo nello stesso senso, ma richiede che il valore dell'attività trasferita sia riportato in modo coerente nelle scritture contabili di entrambe le società, cosicché il bilancio (financial statements) e l'eventuale documentazione sul transfer pricing devono raccontare la stessa storia della richiesta di agevolazione. Una banca che valuti il gruppo successivamente vuole la catena partecipativa post-operazione e la valutazione alla base dell'emissione di azioni, non soltanto il contratto di trasferimento firmato, ossia lo stesso fascicolo probatorio che supporta il lavoro di business plan e documentazione per altri adempimenti.

Entrambe le agevolazioni dipendono da un quadro proprietario che regga sulla carta, non soltanto nelle intenzioni. La Qualifying Group Relief si regge o cade sul vincolo di proprietà comune tra cedente e cessionario, che deve essere ricostruito attraverso ogni società holding intermedia, non affermato a livello di gruppo, il tipo di attività trattata in strutturazione di assetti proprietari complessi quando la catena passa attraverso entità miste free zone, offshore o mainland. La Business Restructuring Relief richiede inoltre che qualcuno valuti l'azienda, assegni correttamente le azioni date come corrispettivo e documenti la ragione commerciale: tipicamente il consiglio di amministrazione che approva la ristrutturazione, il company secretary che gestisce l'emissione delle azioni e chi presenta la Corporate Tax Return. Nessuna delle due agevolazioni stabilisce se le società possano anche costituire un Corporate Tax Group; ciò è deciso ai sensi dell'Article 40, un test distinto trattato in UAE Corporate Tax Groups.

Richiedere l'una o l'altra agevolazione non è un evento isolato; cambia ciò che il gruppo deve continuare a dimostrare. Il cedente e il cessionario devono conservare la documentazione alla base della scelta (la catena di proprietà, la valutazione, le motivazioni commerciali del consiglio) per tutto il tempo in cui la FTA può riaprire il Periodo d'Imposta, e la condizione di recupero va monitorata nei due anni successivi al trasferimento, che è il periodo di rischio fissato dalla Legge. Un evento che fa decadere il beneficio, individuato entro quella finestra, viene corretto nel Periodo d'Imposta in cui l'evento si verifica: il trasferimento originario è trattato come avvenuto a valore di mercato alla sua data originaria, e l'utile o la perdita risultante entra nel reddito imponibile del cedente per il Periodo d'Imposta dell'evento, non retroattivamente nel periodo in cui l'agevolazione fu richiesta per la prima volta. Questo rende l'agevolazione una voce permanente della lista di controllo delle dichiarazioni annuali, non una casella spuntata una volta sola.