Hoạt động tài sản ảo thuộc đâu trong phạm vi quản lý tại UAE, và cách chúng tôi xây dựng cấu trúc xung quanh đó.

Các nhà sáng lập thường đến với chúng tôi khi đã chọn sẵn một free zone hoặc một emirate, và yêu cầu chúng tôi lắp hoạt động tài sản ảo của họ vào đó. Thứ tự đúng lại chạy theo hướng ngược lại. Câu hỏi đầu tiên là liệu hoạt động đó có phải là một dịch vụ tài sản ảo hay không — lưu ký, giao dịch, môi giới-giao dịch, chuyển nhượng hay dịch vụ tư vấn liên quan đến tài sản ảo nói chung là như vậy, trong khi một số hoạt động, chẳng hạn phần mềm không bao giờ chạm đến tiền hay việc lưu ký của khách hàng, thì không. Câu hỏi thứ hai, khi câu hỏi đầu tiên đã có câu trả lời, là hoạt động đó thuộc phạm vi quản lý của cơ quan nào: VARA tại Dubai ngoài DIFC, Financial Services Regulatory Authority của ADGM, cơ quan quản lý riêng của DIFC, hoặc khung liên bang của Securities and Commodities Authority ở những nơi khác tại UAE. Phạm vi quản lý riêng của Central Bank có thể áp dụng chồng lên bất kỳ cơ chế nào trong số đó khi một token có chức năng như một công cụ thanh toán hay giá trị lưu trữ hơn là một công cụ đầu tư.

Chỉ cơ quan quản lý mới đưa ra câu trả lời cuối cùng cho một hoạt động cụ thể. Những gì một bản đánh giá phạm vi quản lý thực hiện là xem xét hoạt động kinh doanh đúng theo cách nó thực sự được thiết kế — không phải theo một nhãn phân loại — và xác định cơ chế nào nó có khả năng thuộc về nhất, để khu vực pháp lý, pháp nhân và cơ chế quản trị được chọn phù hợp với câu trả lời đó, không phải theo hướng ngược lại.

Khi câu hỏi về phạm vi quản lý đã có câu trả lời, công việc tiếp theo diễn ra theo một thứ tự khá nhất quán, bất kể cơ quan quản lý nào áp dụng.

Phần việc của Velarozone là đánh giá, xây dựng cấu trúc và tài liệu, không phải giấy phép chính nó. Chúng tôi hình thành quan điểm về việc hoạt động kinh doanh thuộc phạm vi nào, xây dựng pháp nhân và cơ chế quản trị dựa trên quan điểm đó, viết kế hoạch kinh doanh và chương trình AML/CFT mà hồ sơ cần, và điều phối hồ sơ xin cấp phép qua quy trình của cơ quan quản lý. Khi doanh nghiệp cần một MLRO, một cán bộ tuân thủ hay một vai trò được chỉ định khác sau khi được cấp phép, điều đó được cung cấp thông qua dịch vụ tư vấn và các vai trò bán thời gian, trong mỗi trường hợp đều tùy thuộc vào sự chấp thuận riêng của cơ quan quản lý đối với cá nhân đó.

Cùng một đội ngũ theo sát hồ sơ từ câu hỏi đầu tiên về phạm vi quản lý cho đến khi doanh nghiệp vận hành và được cấp phép, thay vì chuyển giao hồ sơ giữa các chuyên gia tư vấn riêng biệt ở mỗi giai đoạn. Tính liên tục này đặc biệt quan trọng ở đây vì pháp nhân, cơ chế quản trị và kế hoạch kinh doanh đều xuất phát từ cùng một câu trả lời về phạm vi quản lý — một chuyên gia tư vấn khác tiếp nhận công việc xây dựng cấu trúc mà không thực hiện bản đánh giá đó thường sẽ phải hỏi lại chính câu hỏi mà bản đánh giá đã nhằm giải quyết.

Velarozone không phải là một cơ quan quản lý tài chính và không tự mình nắm giữ giấy phép VARA, giấy phép ADGM Financial Services Regulatory Authority hay giấy phép Securities and Commodities Authority. Quyết định cấp phép, bất kể hoạt động kinh doanh nào, chỉ thuộc về cơ quan quản lý, và không nội dung nào trên trang này nên được đọc là một dự đoán về quyết định đó.

Sự phân tách tương tự áp dụng cho việc thực hiện giao dịch. Khi một doanh nghiệp cần chuyển đổi tài sản ảo sang tiền pháp định (fiat) hoặc ngược lại, giao dịch đó được thực hiện trên giấy phép riêng của một nhà môi giới-giao dịch được VARA cấp phép, theo các điều khoản riêng và cách phân loại khách hàng riêng của quầy giao dịch đó — không bao giờ trên bất kỳ giấy phép nào mà Velarozone nắm giữ, vì Velarozone không nắm giữ giấy phép nào. Và khi hoạt động kinh doanh, sau khi đánh giá, hóa ra nằm ngoài phạm vi quản lý của mọi cơ quan quản lý, chúng tôi sẽ nói rõ điều đó thay vì dẫn nó đến một giấy phép mà nó không cần.

Một giấy phép làm thay đổi những gì phải được duy trì vận hành, không chỉ những gì phải được xây dựng để có được giấy phép đó. Một doanh nghiệp tài sản ảo được cấp phép thường mang các nghĩa vụ liên tục: chương trình AML/CFT phải được vận hành và chứng minh bằng chứng cứ, không chỉ nộp hồ sơ một lần; các vai trò cấp cao được cơ quan quản lý phê duyệt phải luôn được duy trì; và các nghĩa vụ báo cáo, lưu trữ hồ sơ cùng bất kỳ nghĩa vụ thông tin về bên khởi tạo và bên hưởng lợi áp dụng cho các giao dịch chuyển tài sản ảo phải được đáp ứng liên tục. Một công ty nắm giữ tài sản ảo trên bảng cân đối kế toán của riêng mình, thay vì cung cấp dịch vụ tài sản ảo cho người khác, đối diện với một phiên bản hẹp hơn của cùng câu hỏi — liệu hoạt động của chính công ty đó, bao gồm bất kỳ hoạt động chuyển đổi nào công ty thực hiện, có nằm ngoài phạm vi quản lý hay nằm trong phạm vi đó.