UAE地域本部: 営業オフィス、運営会社または持株会社はどれですか？

ほぼすべての地域統括拠点は、3つの法的経路のいずれかに当てはまります。新たなフリーゾーン会社またはメインランド会社、外国親会社の支店、または駐在員事務所です。支店は、親会社と同じ商業活動を行い、契約を締結し、従業員を雇用し、政府調達に入札することができます。駐在員事務所はより限定的で、市場調査、販促および連絡業務に限られ、収益を上げたり商業契約を締結したりすることはできません。いずれも、経済観光省が連邦レベルで登録する前に、フリーゾーンまたはメインランドの当局からトレードライセンスを取得する必要があります。新たな会社は、その同じ当局によって一度だけライセンスを受け、別途の連邦手続はありません。3つのうちどれも、当然に安くなるわけではありません。設立手数料は通常、請求額の中で最も小さな部分であり、Velarozoneのサービス料は、見出しとなる金額として提示されるのではなく、Velarozoneの仕組みに沿って業務委託契約書に項目別に記載されます。

名称そのものは、チームが実際に何を行うことを許されているかよりも重要ではない。その事業体が、販売するのか、契約するのか、助言するのか、資産を保有するのか、それとも単に親会社に報告するだけなのかを、平易な動詞で列挙すること。子会社の株式のみを保有する会社は、単純な持株会社でよいが、契約に署名したり技術スタッフを雇用したりする会社は、それに見合う人員と保険を必要とする運営会社である。失敗の場合も検証すること。誰が顧客に返金し、サプライヤーを交代させ、または保険の対象外の損失を負うのか。この答えは、セールストークよりも、その事業体が実際に何を行っているかを示すことが多い。ブランド、知的財産および未収金など、価値のあるすべての項目を名義上の所有者に割り当て、会社間の取り決めを書面にすること。範囲、価格設定、責任、そして解除時に何が起こるかである。口頭でのグループ内の了解は、銀行またはFTAが受け入れる証拠ではない。

事業体がグループ内の他の会社と取引を行うようになると、FTAは、構造の呼び方や相手方の所在地にかかわらず、関連当事者または関係者とのすべての取引を移転価格の問題として扱います。価格は独立企業間原則(arm's-length basis)に基づいて設定され、FTAから求められてから事後的に作成するのではなく、取引時点で存在する文書によって裏付けられていなければなりません。グループ持株会社およびその他の「関連活動」について別個の実体(substance)に関する届出を求めていた従来の経済実質規則(Economic Substance Regulations)は、2024年内閣決議第98号に基づき、2022年12月31日より後に終了する会計年度については廃止されました。精査がなくなったわけではなく、法人税および移転価格制度の中に移ったのです。子会社に経営管理料を請求する地域統括拠点は、FTAが請求書だけでなく、その料金の背後にある人員や意思決定についても尋ねてくることを想定しておくべきです。

人員配置の決定は、チームが拡大するとすぐにコンプライアンス上の結果を伴う。Ministry of Human Resources and Emiratisation(MOHRE)は、熟練従業員が50人以上のメインランド企業に対して、熟練職種におけるエミラティ国民の比率を年に2パーセンテージポイント引き上げることを求め、定められた業種のリストにおいて従業員が20人から49人の企業に対して、2024年から年に少なくとも1人のUAE国民を雇用することを求めている。未充足のポジションごとに年間の負担金を徴収し、2024年目標に対してはポジションあたりAED 96,000、2025年に対してはAED 108,000であるため、人員計画は給与およびビザコストとともにエミラティゼーションをモデル化すべきである。事業所についても同じ論理が当てはまる。人員配置計画が安定すれば市場調査を開始できるが、用途の許可とリース登録は、契約締結前に別途確認が必要である。

銀行は、統括拠点の口座を、その事業体が存在する理由、どのように資金提供されているか、そして資金がどのようにグループへ移動するかに基づいて評価する。実用的な証拠パックは、取締役会の権限、人員配置計画と決定権限、会社間のサービスおよびコスト配分契約、そして収益・キャッシュフロー予測をカバーする。人員や実行の証拠のない予測だけのファイルは不完全であり、その背後に資金調達のストーリーのない契約だけのファイルも同様である。銀行対応準備は、両者が共に成長することに依存する。パートナーから提供されたものは、それに依拠する権利を確認する現行の契約が存在しない限り、未証明のものとして扱うこと。探索的な会話は、確保された能力ではない。

繰り返される失敗は、手続き上のものではなく構造上のものである。受動的な持株事業体を機能する統括拠点と呼ぶこと、人員や証拠を伴わない管理費を課すこと、そして意思決定や実行を移さずに請求書だけを移すことである。所有関係が複数の法域にわたる場合、または機関投資家や複数の株主を含む場合、その事業体は規制対象かつ複雑な所有構造の領域に入り、オンボーディングは免許と同じくらい構造に依存するようになる。誰が責任を負うか、誰が知的財産を所有するかなど、未解決の問題は、担当者と期限を定めて書面化すべきである。デフォルトでそれに答える設立パッケージは、通常、高くつく種類の答えである。